溪城

大家也许在小时候就听过三个和尚的故事：当庙里有一个和尚时，他一切自己做主，做得很自在；当庙里有两个和尚时，他们通过协商可以自觉地进行分工合作，同样做的不错；可当庙里来了第三个和尚时，问题就出现了，谁也不服谁，谁也不愿意干，其结果就是大家都没水喝。

　　当初读到这篇古老的寓言的时候，我们知道了团结的重要性。其实，这个寓言也可以看成是一个项目管理的案例。它所反映的问题就是：同样完成一个项目，缺乏团队协作的结果还不如个人独立工作或者作为合作双方订立契约。因为一个团队内部是不可能以契约形式作为彼此合作的前提。而现实的问题是，由于个人的能力有限，因而在实施一个项目时，必须建立一个由多人组成的项目组。这个项目组是否能够和谐地进行团队协作，将决定了这个项目能否成功。

　　这个寓言最有意思的地方在于：同样都是需要沟通与协调，为什么在两个人的时候能够达成一致，反而在三个人或者以上的时候就乱套了呢？难道仅仅是因为人数的增加导致意见不一致吗？应该说，这个牵涉到团队协作中三个基本的因素：分工、合作以及监督。一个人和两个人的时候，这三个因素都可以比较容易满足条件，因此不容易发现问题。而一旦超过3个人，这些因素就马上会将矛盾凸现出来。而为了解决这些矛盾，只有追根溯源将三要素理清。下面我们进行逐个的分析问题所在。

分工：

　　如果是一项单人就可以胜任的工作，项目经理一般会指派给专人负责。个人独立工作并无分工的问题。而在同伴（两人）协作中，彼此则可以通过平等的协商和沟通从而对工作量和工作内容进行有效的分配。而一个大的项目组，由于其成员人数较多，因此在工作量与工作内容的分配问题上，显然难以通过彼此的平等协商和沟通而得出一个有效并令众人都满意的方案。即使项目经理可以进行安排与协调，但这本身就需要项目经理懂得怎样进行团队协作。

合作：

　　有分工，就需要合作，即彼此相互配合。在同伴协作中，由于人员构成简单，在彼此合作、协调、沟通的难度上远远低于团队协作。而在一个大的项目组中，由于其成员身份背景的差异，彼此间的人际关系的复杂以及对彼此工作的不熟悉等原因，因此造成了在彼此相互合作上存在相当大的难度。

监督：

　　监督作为一种协作手段，其存在的主要原因是由于成本和收益的关系存在。用西方经济学的概念来解释：即任何理性的人，都希望以最小的成本来达到最大的收益。反映在一个大的项目组中，即项目组中的任何成员都想花费自己最少的精力来完成既定的任务，而他们节约自己工作成本的方式，就是让其他组员承担原本须由自己完成的工作。因此，如果缺乏有效的监督，就会导致所有项目组成员都偷工减料，从而使该项目彻底失败。这在三个和尚的案例中体现地尤为明显。

　　而在个人独立工作时，一切工作成本都须由自己负担，因而没有让其他人分担的可能。在同伴协作中，彼此可以进行简单有效的互相监督，因而也这方面存在问题的可能性也较小。

　　由此可知，在一个大的项目组中，建立起良好的团队协作至关重要。因而在对一个项目的管理过程中，团队协作显然是不可忽略的重要环节。而在处理团队协作问题时，建立起合理完善的团队机制就是首先解决的问题了。

　　所谓团队机制，简单的说，即是对团队内各成员的分工、合作以及监督等职责的规定。在具体反映在建立一系列规章制度的同时，它着重落实到给团队各成员建立起其在团队内的“身份”。而这种身份事实上即是对其团队职责的反映。所以说，一个完善合理的团队机制，其重点即是对团队各成员职责的合理划分和规定，即是给团队内各成员都确定一个合理的“团队身份”。使得无论是项目经理还是组员，都可以找到自己在整个项目中的坐标。

　　那么，在团队机制已经建立的前提下，如何在项目管理过程中建立起良好的团队协作关系呢？

　　根据团队协作的三要素，显然也必须从分工、合作以及监督三方面入手。

如何分工：

　　项目经理进行分工的原则应该是：团队每个成员的具体工作及相应职责都必须被合理并明确的划分。

　　所谓合理的划分，即每个团队内成员的能力必须与其从事的具体工作相匹配。从前在美国有一种流行的观点，即如果你擅长做什么事，那么你就可以管理其他人做同样的事。这在今天看来，显然是荒谬的，因为一个人的业务能力和其管理能力不存在正比关系。但是直到今天，在许多项目组这种情况仍然很普遍，即一个项目经理通常由一个成功的业务员担任。虽然他在业务上具有出众的能力，但是一个项目经理的职责显然更偏重于管理好整个团队，在项目组中维持良好的团队协作。这需要优秀的管理才能，显然，这一情况往往被忽视了。

　　而所谓明确的划分，即是使每个团队成员的具体工作和职责都得到的无法模糊的确认，使得团队内各成员都必须对其本职工作负全责。

　　合理的分工使得团队内的各成员得到真正的“物尽其用”，每一个成员都可以在合适的岗位上发挥其最大的价值。而明确的分工使得团队内各成员拥有明确的责任意识，他们无法逃避自己所犯的过错，因此，他们必须做好自己的工作。同时这种在具体工作上的细致分工也可以有效避免重复劳动，由于各成员具体工作的明确，也可以大幅提高相互协调合作的效率。

　　对成员进行分工的工作一般是由项目经理负责的，因此，一个合格的项目经理至少必须具备准确考量人才的判断力。当一个项目组成员无法适应其工作时，就必须考虑调动其到合适的位置，如果他无法适应所有的工作，则他必须离开这个项目组。

怎样合作：

　　分工是第一步，紧接着就是项目过程中具体的合作了。而合作的关键在于：对团队内各成员具体负责的工作进行有机整合，以实现项目目标。
由于团队内各成员背景、学识、性格、以及彼此人际关系与具体工作的差异，如果缺乏一个良好的协调机制的话，他们彼此之间是很难自发完成良好的合作的。

　　那么如何解决呢？事实证明：协调机制的重点是沟通。在团队协作上，沟通主要体现在纵向的上下级及横向同级成员间的相互交流上。良性的沟通事实上往往建立在项目组内部良好融洽的人际关系上。上下级互相尊重，而同级人员则相互信任，而不是勾心斗角。同时在加强沟通时，要避免沟通过度，即过于频繁的团队会议会导致沟通效率的低下以及时间的浪费。

　　团队内部自发的相互的沟通往往会遇到很多障碍：等级、利益冲突、个人矛盾等等都会影响到沟通的顺利进行，团队内个人的工作也就无法整合成有机的整体。此时就需要项目经理出面协调，协调的作用首先是协调各成员所负责的具体工作，使之可以得到顺利的衔接，得到有机整合；其次是协调各成员彼此间的人际关系，从而促进合作的积极性，使得整个团队可以更紧密协作。因此，一个合格的项目经理必须具备良好的沟通能力。

为何监督：

　　不少人认为项目监督应该由外部进行，其实这一观点是片面的。因为这里的监督不仅仅是对项目本身，还包括了对团队内各成员是否完成自身职责进行考量，以及相应的奖惩手段。因此如果缺乏行之有效的监督机制，那么一个项目组只能退化成为一个各成员不负责任地捞取个人利益的工具。

　　因此，监督的目的即是促使项目组内各成员都负责地完成好本职工作，并使之不进行任何可能危害项目实施的行为。因此，在对各成员完成职责的情况进行考察的同时，它还应该包括惩罚和激励机制。

　　惩罚的作用是矫正成员的不负责态度和危害性行为，使之树立起认真负责的态度，并给其他成员以警示的作用。而激励的作用则是巩固成员对本职工作负责的态度，从而延续这种正确的工作态度，并给其他成员以榜样的作用。

　　监督的一般分为项目组内的互相监督以及独立于项目组外的上级监督。上级监督由于其相对的独立性，因此它可以有效排除人际关系以及利益关系的因素，显得更准确、严格和客观。然而，由于工作量的关系，上级监督往往无法随时进行，因而其缺乏快速反应的能力。项目组内部的互相监督正可以弥补上级监督的这种缺点，它可以随时进行，具有灵敏的反应能力。当然，它的缺点即是容易受人际关系和利益关系的影响而出现纵容、包庇的行为。因而，它同样需要与上级监督配合使用。而项目经理在两种监督方式中的身份都很关键，监督是否有效，项目经理在其中能否承上启下是关键所在。

　　三要素其实就是项目管理中“三个和尚”难题的解决之道。一个拥有共同目标、人人物尽其用、彼此精诚合作、人际关系和睦、对工作高度负责同时又赏罚分明的具有高度团队协作能力的项目组，其所从事的项目毫无疑问一定是可以成功的。

　　那么对比“三个和尚”的失败案例，我们看一下现实中成功应用的团队协作三要素的案例——举世闻名的美国海军陆战队“海豹突击队”。显然，一个作战小分队就是一个项目组，只有通过建立起良好的团队协作才可以确保任务的最终完成。

　　由于必须承担特种作战任务，突击队通常都是以小分队的形式来组织行动的。由于人数不多，因此每一个小队都根据队员的具体特长进行了最为明确的分工，从具体工作上分为班长、机枪手、通信员、突击手、狙击手、军医以及爆破手。他们都有各自相应的独立的职责，如班长负责指挥管理整个小队，并协调队员间的关系，类似于项目经理。而各个队员根据自己的具体工作也承担了相应职责，如通信员担负与总部及友军联系的任务，狙击手则负责狙击对方重要目标，军医则是各成员生命地保障。由于具体分工的明确和严格，因此每一个成员都必须尽自己最大的努力做好自己的本职工作，否则任何环节的差错都会导致小队的全军覆没。

　　而同时，小队成员间也必须进行默契的配合，因为只有当他们成为一个完整的团队时，他们才可以完成自己的任务，而将小队内的任何成员单独抽出来，放在敌人面前都会显得孤立无助。就好比将小队的核心——班长抽出来，显然单凭他一人是无法独立完成任务的。但是如果脱离了他的领导，小队也将因为领导、管理的混乱成为一盘散沙。

　　在作战时，小队成员彼此信任，同时也彼此互相监督。因为他们知道任何人不负责任的举动都会使任务泡汤，甚至让自己丧命。而上级的监督则来自于宪兵，因为如果单凭自己小队内部的相互监督，战友的友谊很容易形成一种包庇行为。至于奖励措施，则往往包括职位的升迁、军衔的提升以及荣誉奖章的颁发。而惩罚的措施则来自于军事法庭，一个叛徒或逃兵往往会被判处极刑。

　　这个成功的案例说明个人的力量终究是有限的，而团队协作是项目成功的力量源泉。在战场上如此，在商场上的项目更是如此。

作者：林枫
 
(编辑：许健强)

火箭连胜，扁鹊见姚明，视其腿，观其足，良久，扁鹊曰：“君有伤在舟骨，已然萌动，不治将恐深。”姚明曰：“今战事吃紧，前有湖人不可一世，后有勇士虎视眈眈，焉能休也。 且吾攻可肆虐篮筐，守可拒敌千里。稍不适，无小痛，身为主将焉能怠也！此不足为他人道也。”扁鹊摇头出，姚明曰：“医之善意吾之幸也。”遂电至姚餐厅于扁鹊打五折之殊遇。
居三日，火箭复胜，亦有姚明之大功。扁鹊复见曰：“君之伤已渐恶，不治将益深。”姚明不语。许久，姚明曰：“吾今有小痛，寒冰敷之，可褪去。夫今之火箭，三军用命，同心如 一，此燃眉之际，不可休也！”扁鹊长叹出，姚明叹惋。
居三日，火箭十二胜，扁鹊复见曰：“君之伤已大恶，不治将危矣。”姚明曰：“吾今日有大痛，冰敷之不去。然火箭临创连胜纪录之时，球迷望眼欲穿，阿帅殷殷期盼，吾有何由愧 对焉？”扁鹊含泪出，姚明垂首长思。
次日，姚明随队训练，扁鹊疾走来见。视姚明之足有间，扁鹊泣下曰：“君舟骨之伤属应力，应力者，日久所致之骨疾也。若水滴之于坚石，虽小力亦穿石。君身长体重，肉搏于肌肉 丛林，跑跳于无根之空，每战必拼，每拼必久。日积月累，君之舟骨岂有不恶之理？君知战事之重，可知生涯之重乎？”众人闻之大惊，皆不知生猛如虎之姚明亦有此劫难，遂动容。
次日，姚明告世人，休战四月。宣告之时目红含泪，不能自已 。

一个星期下来了,终于把<<士兵突击>>这部电视剧给看完,感触很大,简单的六个字不抛弃,不放弃.却让天生不足的许三多最终成为一名出色的士兵.很庆幸当初能在别人的推荐下看完这部电视剧,毕竟这段时间自己过得有点迷惘,也许自己真的需要许三多那种阿Q精神,在面对逆境下有勇气去克服困难,在顺境下不骄不傲,保持已给良好的心态,不能在这样混日子,不然就真的找不回过去,超越过去了.

 

　　近期部分到期零收益银行理财产品

　　■招商银行（爱股,行情,资讯） “金葵花”金属系列之“锌锌”向荣美元理财计划

　　■浦发银行（爱股,行情,资讯） “汇理财”2006年第九期F2计划

　　“汇理财”2007年第一期F2计划

　　■中国银行（爱股,行情,资讯） 汇聚宝0703B美元“桶桶金”

　　■深圳发展银行 “聚财宝”超越计划港元2007年2号

　　“聚财宝”超越计划美元2007年1号

　　“聚财宝”飞越计划人民币2007年1号

　　■民生银行（爱股,行情,资讯）“非凡理财人民币第十二期”理财产品

　　■东亚银行“利财通1期”理财产品

　　■中信银行（爱股,行情,资讯）“新股理财4号”1年期理财产品

　　■深圳平安银行 “盈丰理财”12个月股票挂钩产品

　　陷阱1 产品说明书 博士看不懂

　　作为一名高级知识分子，市民王先生一直认为自己对事物的认知能力不在旁人之下。几个月前，他拿着自己和老伴攒下的一笔钱到某银行购买理财产品。由于当时银行办业务的人太多，热心的理财经理看王先生很有购买诚意，就破例将只有在买卖双方签合同时才得一见的产品说明书给了他一份。“您回去看明白，明天再过来签合同吧。”理财经理嘱咐王先生说。

　　“回去看明白”，这话可难坏了较真的王先生。回家后，他静静地看了一下午还是一头雾水。尤其是这款理财产品的复杂概念和收益计算公式。“这是银行一款人民币挂钩沪深300指数的理财产品，开始我觉得这个概念很好理解，但看完说明书后，除了存续期限、认购起点和预期收益外，别的一点都看不懂。”

　　为此，王先生把自己学金融出身、已念到博士的儿子也找了来，小王先生看了说明书后，自叹“书都白念了”。

　　“比如说，这个产品的年化收益率最低为1%，上不封顶，预期在5%到20%，然后投资者就想知道自己到产品结束时可能获得多少利益，于是银行就把到期利益的计算公式写了出来。先交代参与率是100%，但这是什么的参与率它并没有注明，接着，双月观察日：发行时的初始观察日，以及之后的6个双月观察日，共7个观察日，此处又引入了一个字母‘i’，7个观察日又分别被称为第‘i’个观察日，然后银行让投资者自己计算第‘i’个观察期的期间收益率，公司是‘第i个观察日指数收市值作为第i个观察期间指数期初数，第i+1个观察日指数收市值作为第i个观察期间指数期末值’。这是什么意思？其后还有第i个观察期间的非负数收益率的计算公式，我个人认为，这对投资者很有意义，但要是按照银行给出的计算方式，大家还真得多算会。”随即，小王先生给记者展示了计算公式，即“第i个观察期间的非负数收益率=max{第i个观察期间的收益率，0%}，即期间收益率和0%之间的较大值”。这可都涉及到概率的问题了，没有高等数学做基础，投资者肯定犯蒙。

　　银行对投资者“严格要求”也许是为了提高其理财能力。既然推出这样的产品，银行的理财经理对这道数学题一定“门儿清”。于是，记者以客户名义到该行找理财经理做题，但最终谁都未能算出记者的收益率该是多少。

　　陷阱2 预期收益高 其实有“猫腻”

　　还是预期收益闯的祸。

　　“预期收益率为5%-15%，上不封顶。”记者在走访多家银行的过程中，发现大家都喜欢用这种形式表达产品的收益率。而且，无论这产品的投资期限是3个月、半年、一年还是两年，几乎所有银行在向投资者介绍预期收益的时候都喜欢用“年化收益率”这个概念。“那样显得多呗。”在暗访过程中，一位记者熟识的某银行理财经理赵琳(化名)小声告诉记者，“要是把收益率按照投资期限计算，半年期的不到3%，3个月的也就2%多一点，肯定不能抓人眼球。直接用年化收益率最好，这样投资者还会拿我们产品的收益率和国债、固定存款利息做比较，最高15%，还上不封顶，诱惑力相当大”。

　　抓人眼球是不假，而由此害人上当也证据确凿。就在记者四处走访银行的过程中，投资者陈先生的理财经历已引起了社会的普遍关注。

　　与那些零收益理财产品相比，陈先生的理财产品还算是“赚了钱的”，就是赚得太少了。10万元现金如果即刻投入银行做一年期定期存款，一年收益至少稳得4000元。但陈先生的10万元钱到了银行理财产品的账户上之后就变了味，一年期满时，仅仅拿到了39.6元。

　　陈先生表示，按照合同约定，他父母购买的这款理财产品预计年收益为0至16%。近日合同到期后，银行公布的实际收益率为0.0396%，他们投资的10万元钱，最终只获得39.6元的收益。

　　而这款惹出麻烦的理财产品就是“大名鼎鼎”的浦发银行零收益理财产品“汇理财2006年第九期F2计划”。根据合约，该产品与建设银行（爱股,行情,资讯）、中国人寿（爱股,行情,资讯）、中银香港和招商银行挂钩，产品到期收益取决于4只股票从2006年12月28日到2007年12月19日间的涨幅，计算公式为：4只股票从2006年12月28日到2007年12月19日间的涨幅=16%－(涨幅最高者的涨幅－涨幅最低者的涨幅)，如果为负，则收益为零。这4只股票中，涨幅最高的是招商银行，为96.25%；涨幅最低的是中银香港，为-2.62%。由此计算：4只股票从2006年12月28日到2007年12月19日间的涨幅=16%－(96.25%+2.62%)=-82.87%， 结果为负，因此最终收益为零。

　　面对陈先生的质疑，浦发银行相关人士解释称，有投资者认为浦发银行是拿投资者的钱去买这4只股票，这是误解。银行都是在金融市场上购买国际知名投资银行发行的期权，然后再和保本的固定收益票据组合，形成名目繁多的结构性理财产品，包括这款F2计划。

　　“我们在卖产品的时候就明确过预期收益范围在0到16%，投资者只看到了16%，忽略了零收益的可能性。”在记者和浦发银行某分行理财经理聊到这个问题时，他这样表示。

　　的确，没有认清产品零收益率的风险是投资者的大意，难道银行就能把责任推得这么干净吗？有银行相关专业人士向记者表示，该款产品的实质是，只有4只股票涨跌幅度基本相同时，投资者才可能获得高收益。在2006年底，国内外几乎所有投资机构都强烈看好招商银行，认为其具有高成长性，将是2007年的大牛股。建行则是大蓝筹，其涨幅很难赶上招行。该人士称，浦发银行当年如果对这4只股票的基本面有所了解，绝不至于设计出这么一款产品。

　　陷阱3 “投资存风险”是附加条款？

　　市民丁女士最近很怕别人说理财产品收益的事。半年前，她经别人介绍购买了一款结构性理财产品。现在，6个月期满，丁女士收益为负。

　　“我当时选产品的时候问银行的经理，哪个产品能够多些收益，当时他就给我介绍这款。说这款是挂钩港股的，我当时想人在北京，能有这样一个渠道直投港股也挺好的。当时我问他这款产品是不是保本的，经理说这是投资，投资都不保本，但是他们银行开办的上一期产品的收益率是10%，只要港股直通车一开通，这期的收益率很可能达到80%。我就买了。”

　　谁想到，就在丁女士购买产品后第二个月，之前炒得沸沸扬扬的港股直通车戛然而止。且在美国次贷事件的影响下，港股价值严重缩水，丁女士以及众多看好港股市场的投资者都受到了严重的损失。

　　“那个时候没有人提示风险。”丁女士回忆说，她告诉记者，她还清晰地记得理财经理当时说就算港股直通车不出台，凭借银行和挂钩信托公司的理财经验，10%的收益率还是很有保障的，在签委托合同的时候，理财经理让丁女士重点看了投资期限、认购起点和预期收益率，而对印在另一篇纸上的风险提示一栏迅速带过，还说“那是附加条款，只要知道有风险就行了”。“我现在把我自己手里的这份合同很仔细地看了又看，才知道投资银行QDII产品风险不亚于直接买股票，而且是买者自负。但当时就偏偏忽略了风险。”丁女士对自己的“大意”很是后悔，而就在目前，还有很多银行的理财经理们，仍在以相同的方式诱使投资者将风险提示理解为“附加条款”。　

　　陷阱4 提前赎回时方知会赔本

　　“在理财期间，如果您突然有急事想赎回，只需交纳很少的特别费用即可。”在投资者购买理财产品时，这样的表述通常会被您忽略。但是真到了您急等钱用的时候，这句话的分量就变了，有的时候，您甚至必须损失自己的本金才能提前终止合同。

　　为购买某银行稳定增利型理财产品投入35万元的张先生目前就必须接受本金不保的现实。

　　早在2006年，经朋友介绍，张先生购买了某银行一款预计最低年收益为7%、浮动收益可达到32%的理财产品。“按照当时理财经理的说法，7%绝对可以保证，32%封顶，7%-17%的可能性最大，绝对不会低于存款利率，说这是一款非常稳健的理财产品，惟一的缺陷是时间长了点，如果近两年没别的投资可以买这款产品。”

　　面对这么高的预期收益，张先生非常动心，为了更好地说服其购买产品，理财经理又用相当复杂的计算方法给他演示预期收益的来源，同时告知这款产品将投资国内8家金融龙头股。在这样的背景下，张先生和该行签订了3年期的资金代客理财合同，张先生当时认为，合同中有关“悔约要付6.2%违约金”的提法纯属多余。

　　“今年春节刚过，我就接到了那个理财经理的电话，他告诉我那款理财产品的收益已经为零，因为离到期还有一年，让我考虑赎回，但要付3.1%的违约金，也就是说我要拿10800元来赎回。”

　　张先生对此惊诧不已，一年来上证指数从2000点上涨到6000点，他的35万元放在银行，给专业理财师理财，最后收益却为零，还要倒贴银行10800元。“诧异之余，我翻开了当时的合同，找到了收益计算公式：收益=最大值[2%-(最好的股票表现值-最差的股票表现值)·0%]，该理财合同内写明了8只挂钩股票，都是在香港上市的银行股，分别是工行、中国人寿、中行、招行、建行、交行、人保、平安保险，我现在最想问银行的是，你们设计的这种理财产品完全欺骗了投资者，当初你们说的天花乱坠，非常稳健而又高额回报，你们给我们的稳健而又高额回报是零，甚至让我们拿出1万多元赎回，如此之高如此之稳，真是天大的笑话。”

　　陷阱5 派送小礼品打消警戒心

　　推销时的“血本大派送”往往能引来众多投资者。

　　香油、玉米油、花生油、饮料、啤酒、苹果、脐橙、微波炉、电饭煲，甚至手机、MP5，只要您购买了一款银行理财产品，就有可能得到上述礼物。而据本报记者调查，越是投资风险高的产品，其在推销时就越可能来个“血本大派送”。

　　“老百姓得到些实惠就能放心地把钱交给银行去理财了。”昨日，在记者对一家银行进行走访时，正赶上一个客户从大厅里往外搬饮料。对此，理财经理这样表示。

　　而在另外一家银行，大堂经理在向记者介绍一款银保合作的产品时称，只要现在购买这款产品，马上就能得到大实惠。“比如您想购买1万元的产品份额，现在您只需用9380元就可以购买到。而且由于产品是和保险挂钩的，所以您每年还将获赠价值1200元的全身体检一次。”但在随后和记者攀谈时，这位经理也不得不实话实说：“这款产品结构比较复杂，还是应该慎重考虑，风险承受能力低的投资者不建议您选这类产品。”

　　商报观察

　　产品零收益理财经理哑然失语

　　阳春三月，万物复苏，但经历了这场“收益门”事件的银行理财经理们显得格外沉闷。在对京城多家银行营业点的走访中，记者发现，以往最爱说话、有问必答、总在人前晃的理财经理们如今都不约而同地静坐在各自银行的理财室或银行服务大厅的某一个角落里。人们只有费心寻找，才会发现他们的存在。

　　或者说，这样一个看似尴尬的时刻，也应是理财经理们冷静下来“反省”的时刻。在银行理财产品的发展史上，每一个时刻都不缺乏零收益和负收益产品，而近期国内市场之所以出现如此大的“收益门”事件，其诱因绝不仅仅是投资环境的改变。记者发现，很多理财经理现在不敢直视投资者的眼睛，对于投资者的问题表现得精神恍惚，心不在焉。甚至不乏一些“自暴自弃”的经理直接把产品的展板摆在投资者面前，“自己看吧，不懂问我”。那么，如果投资者自己都看懂了，理财经理们，你们的处境会不会更尴尬？

　　其实，在整个事件中，零收益不是经理们的错，但是，在该提示细节的地方不说话，或故意放几个烟雾弹就不对了。中国百姓手里的财富在积累，对风险的承受能力也在进一步储蓄，只要你实话实说，相信所有的投资者都会感激你。即便很多人在得知风险系数较大后暂时放弃了理财计划，但因你的诚实，他们很可能会从你这里选择更适合自己的产品。而理财经理用陷阱获得销售业绩的时代，终将会过去。

　　问题链接

　　打新股的理财产品也有“猫腻”

　　即使成功“绕过”上述5个陷阱，投资者能否在银行理财产品的投资上收到利益的最大化还是个未知数。在目前的市场上，能够使投资者稳赚不赔的理财产品主要是打新股类的产品。但在那些没有新股可打的岁月里，您研究过自己的存款是以什么形式存在银行吗？经过记者调查，存款是以活期存款的形式进行着储蓄，但投资者和银行当初签订的可是定期合同，这笔账，银行算得可忒精了。

　　“没办法，这是行规，或者说是潜规则。新股上市没有明确的时间表，赶上有新股这笔资金就出动，获利后迅速出场，这一进一出和银行活期存款的概念相吻合。”在解答记者疑惑时，某银行内部人士这样表示。

　　姑且放过这一节，投资者还可能忽视的问题是，银行在帮您完成打新股后是要从中获利的，据记者调查，目前较普遍的利润分配是2：8，即银行直接将打新股收益的20%扣留作为“好处费”，剩下的80%利润再按照投资者的持有份额平摊。据记者了解，目前只有很少几家大型银行尚未收取打新股的“好处费”，因此在购买这种风险较小的理财产品时，投资者至少还要擦亮眼睛。
　　

关键词：理财 银行 零收益

以为已经适应了节奏,却突然得知又调到其他地方,或许对自己是个考验~